JAKARTA – Investor kawakan Warren Buffett menyiapkan strategi sederhana dalam mengelola dana warisan yang akan diterima istrinya kelak.
Sebanyak 90 persen dari total dana tersebut disarankan dialokasikan pada reksa dana indeks berbiaya rendah yang mengacu pada indeks S&P 500.
Sementara itu, sisa 10 persen dana lainnya disarankan untuk ditempatkan pada obligasi pemerintah AS jangka pendek.
Arahan yang tertuang dalam surat wasiat tersebut disampaikan Warren Buffett melalui surat kepada pemegang saham Berkshire Hathaway pada 2013.
"Suatu warisan mengatur agar uang tunai diserahkan kepada wali amanat untuk kepentingan istri saya. Saran saya kepada wali amanat sangat sederhana: tempatkan 10 persen uang tunai pada obligasi pemerintah jangka pendek dan 90 persen pada reksa dana indeks S&P 500 berbiaya sangat rendah," tulis Buffett sebagaimana dilansir dari berita sumber.
Langkah ini memperlihatkan bahwa Buffett menilai pengelolaan kekayaan tidak wajib dilakukan lewat pemilihan saham secara aktif.
Keputusan Buffett memilih S&P 500 berdasar pada rekam jejak investasi indeks itu serta keyakinannya pada strategi jangka panjang.
Perusahaan pimpinannya, Berkshire Hathaway, mencatatkan kenaikan saham keseluruhan hingga 6.099.294 persen sepanjang periode 1964 sampai 2025.
Peningkatan tersebut mencerminkan lonjakan nilai investasi hingga lebih dari enam juta persen selama rentang waktu tersebut.
Walau demikian, Buffett tidak menempatkan seluruh dana warisan pada instrumen saham demi menjaga keamanan dan likuiditas.
S&P 500 sendiri tetap terus menghadapi gejolak pasar hingga satu dekade kemudian, termasuk dampak ketidakpastian konflik di Iran.
Skema investasi ini relatif praktis sebab tidak memerlukan pengawasan pasar secara konstan maupun transaksi jual beli saham aktif.
Buffett sejak lama mengingatkan agar pemodal awam tidak terlalu bergantung pada kemampuan memilih saham individual.
"Saya tidak berpikir orang biasa dapat memilih saham," kata Buffett dalam rapat tahunan pemegang saham Berkshire Hathaway pada 2021 sebagaimana dilansir dari berita sumber.
Reksa dana indeks hadir sebagai opsi ideal karena memberi pemodal akses langsung ke berbagai sektor perusahaan sekaligus.
Diversifikasi pada indeks membantu menyebarkan risiko agar tidak bertumpu pada satu atau dua perusahaan saja.
Indeks S&P 500 sendiri mencakup 500 perusahaan raksasa di Amerika Serikat dan menjadi acuan utama kinerja pasar saham AS.
Indeks S&P 500 mencatatkan pertumbuhan 16,39 persen pada 2025, atau mencapai 17,88 persen jika memperhitungkan pembagian dividen.
Meskipun 90 persen porsi masuk ke reksa dana indeks S&P 500, Buffett konsisten menyisihkan 10 persen untuk obligasi pemerintah AS jangka pendek.
Instrumen obligasi pemerintah jangka pendek sangat cocok bagi pemodal yang memprioritaskan risiko rendah dan tingkat pendapatan stabil.
Aset ini juga sangat likuid bila dibandingkan dengan obligasi berjangka panjang.
Hasilnya, investor bisa menarik dana secara fleksibel tanpa terbebani penalti berat atau dampak fluktuasi harga obligasi.
Namun, skema alokasi portofolio yang tepat pada akhirnya harus disesuaikan dengan kondisi finansial serta toleransi risiko pribadi.
Saran alokasi 90 persen saham dan 10 persen obligasi dari Buffett ini terbilang berbeda dari pakem umum 60:40.
Situasi finansial setiap individu tidaklah sama, begitu pula dengan besaran kewajiban maupun profil risikonya.
Bagi pemodal dengan nilai portofolio mencapai 250.000 dollar AS ke atas, pengambil keputusan finansial tentu menjadi jauh lebih kompleks.
Pengaturan penarikan dana, efisiensi pajak, hingga daya tahan portofolio jangka panjang memerlukan kalkulasi yang matang.
Peran penasihat keuangan profesional sangat dibutuhkan dalam kondisi tersebut guna meminimalkan risiko kerugian fatal.
Pada dasarnya, pesan utama dari Buffett tidak sekadar berfokus pada porsi 90 persen di S&P 500 semata.
Prinsip utamanya adalah menekankan investasi jangka panjang yang terukur, terdiversifikasi, efisien, dan bebas dari aktivitas perdagangan harian.